Ahmad Diasworo, 1111011011 (2015) VALUASI SAHAM PADA PERUSAHAAN SEKTOR FARMASI DI BURSA EFEK INDONESIA (BEI) PERIODE 2009-2013 DENGAN MENGGUNAKAN MODEL CAPM. FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS, UNIVERSITAS LAMPUNG.
|
File PDF
ABSTRAK.pdf Download (45Kb) | Preview |
|
|
File PDF
COVER DALAM.pdf Download (98Kb) | Preview |
|
|
File PDF
LEMBAR PERSETUJUAN.pdf Download (389Kb) | Preview |
|
|
File PDF
LEMBAR PENGESAHAN.pdf Download (379Kb) | Preview |
|
|
File PDF
SURAT PERNYATAAN.pdf Download (270Kb) | Preview |
|
|
File PDF
RIWAYAT HIDUP.pdf Download (81Kb) | Preview |
|
|
File PDF
PERSEMBAHAN.pdf Download (80Kb) | Preview |
|
|
File PDF
MOTTO.pdf Download (123Kb) | Preview |
|
|
File PDF
KATA PENGANTAR.pdf Download (136Kb) | Preview |
|
|
File PDF
DAFTAR ISI.pdf Download (13Kb) | Preview |
|
|
File PDF
DAFTAR TABEL.pdf Download (6Kb) | Preview |
|
|
File PDF
DAFTAR LAMPIRAN.pdf Download (83Kb) | Preview |
|
|
File PDF
DAFTAR GAMBAR.pdf Download (80Kb) | Preview |
|
|
File PDF
BAB 1.pdf Download (210Kb) | Preview |
|
|
File PDF
BAB 2.pdf Download (490Kb) | Preview |
|
|
File PDF
BAB 3.pdf Download (366Kb) | Preview |
|
![[img]](http://digilib.unila.ac.id/style/images/fileicons/text.png) |
File PDF
BAB 4.pdf Restricted to Hanya pengguna terdaftar Download (437Kb) |
|
|
File PDF
BAB 5.pdf Download (85Kb) | Preview |
|
|
File PDF
DAFTAR PUSTAKA.pdf Download (118Kb) | Preview |
Abstrak (Berisi Bastraknya saja, Judul dan Nama Tidak Boleh di Masukan)
ABSTRAK Sebelum melakukan keputusan investasi saham, investor perlu melakukan analisis sekuritas yang meliputi penilaian dengan tujuan mengidentifikasi sekuritas yang salah harga (mispriced). Salah satu model yang digunakan untuk menilai harga wajar saham adalah CAPM (Capital Asset Pricing Model). Tujuan dari penelitian ini adalah untuk menilai apakah saham-saham perusahaan sektor farmasi di Busa Efek Indonesia (BEI) periode 2009-2013 memiliki harga yang wajar. Sampel yang diambil sebanyak 5 perusahaan sektor farmasi dengan metode purposive sampling. Pendekatan yang digunakan dalam menilai harga wajar saham dalam penelitian ini adalah pendekatan return. Model CAPM digunakan untuk menghitung required return dan beta yang kemudian digunakan untuk membentuk garis SML. Saham yang berada di Garis SML merupakan saham yang memiliki harga wajar. Hasil perhitungan menunjukkan seluruh perusahaan memiliki rata-rata return (R) yang lebih besar daripada return pasar (Rm). Dua perusahaan memiliki rata-rata risiko lebih kecil dari risiko pasar (β<1), sedangkan tiga perusahaan memiliki rata-rata risiko lebih besar dari risiko pasar (β>1). Rata-rata tingkat bunga SBI berada pada 0,51% yang merupakan aset bebas risiko (Rf). Setelah menempatkan sekuritas pada garis SML berdasarkan return dan betanya, diperoleh hasil bahwa seluruh perusahaan berada di atas garis SML yang artinya berada pada kondisi undervalued (terlalu murah) . Hasil ini menunjukkan seluruh perusahaan memiliki harga yang tidak wajar (undervalued) karena return yang diharapkan E(R) lebih besar daripada return yang disyaratkan R(R). Kata Kunci: Valuasi Saham, Capital Asset Pricing Model, Security Market Line
| Jenis Karya Akhir: | Skripsi |
|---|---|
| Subyek: | > HB Economic Theory |
| Program Studi: | Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Prodi S1-Manajemen |
| Pengguna Deposit: | 2474501 . Digilib |
| Date Deposited: | 02 Jul 2015 04:51 |
| Terakhir diubah: | 02 Jul 2015 04:51 |
| URI: | http://digilib.unila.ac.id/id/eprint/10751 |
Actions (login required)
 |
Lihat Karya Akhir |
