PENGARUH FIRM SIZE, STOCK RETURN, TRADING VOLUME, TERHADAP BID-ASK SPREAD PADA PERBANKAN DI BURSA EFEK INDONESIA

AYYUMI KHUSNUL KHOTIMAH , 1321011005 (2016) PENGARUH FIRM SIZE, STOCK RETURN, TRADING VOLUME, TERHADAP BID-ASK SPREAD PADA PERBANKAN DI BURSA EFEK INDONESIA. Masters thesis, FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS.

[img]
Preview
Text
ABSTRAK (ABSTRACT).pdf

Download (11Kb) | Preview
[img] Text
TESIS FULL.pdf
Restricted to Registered users only

Download (2239Kb)
[img]
Preview
Text
TESIS TANPA BAB PEMBAHASAN.pdf

Download (2240Kb) | Preview

Abstrak

Bid-Ask Spread sebenarnya mengukur informasi tidak simetris atau asymmetric information antara dealer dan investor. Besar kecilnya Bid-Ask Spread menunjukkan seberapa besar asymmetric information diantara pelaku pasar. Untuk mengurangi tingkat asymmetric information tersebut maka pelaku pasar berupaya mendapatkan sinyal tertentu yang dapat dijadikan sebagai informasi untuk mengurangi ketidakpastian yang terjadi. Penelitian bertujuan untuk menganalisis pengaruh Firm Size, Stock Return dan Trading Volume terhadap Bid-Ask Spread sektor perbankan di Bursa Efek Indonesia, Data yang digunakan dalam penelitian ini adalah data sekunder bersumber dari Indonesian Capital Market Directory (ICMD) yang dipublikasikan periode tahun 2000-2013 yang berupa data tahunan yang secara lengkap. Metode analisis yang digunakan adalah regresi model linier: BAS it= b0 + b1FZ + b2R it + b3TVA it+ e Hasil pengujian diperoleh beberapa kesimpulan bahwa Firm Size berpengaruh signifikan terhadap Bid-Ask Spread. Stock return berpengaruh signifikan terhadap Bid-Ask Spread. Trading volume tidak berpengaruh terhadap Bid-Ask Spread. Dengan demikian Firm Size, Stock Return dan Trading Volume secara bersamasama berpengaruh signifikan terhadap Bid-Ask Spread saham perbankan di Bursa Efek Indonesia. Bagi investor atau calon investor yang akan menanamkan modal di pasar modal perbankan hendaknya menjadikan Firm Size, Stock Return dan Trading Volume sebagai acuan dalam pengambilan keputusan investasi. Bagi penelitian berikutnya bagi peneliti yang menindaklanjuti mengenai Bid-Ask Spread saham dapat menggunakan faktor-faktor lain sehingga memperbesar adjusted R square, misalkan varian return, closing price dan laverage. Kata Kunci : Firm Size, Stock Return dan Trading Volume ABSTRACT Bid-Ask Spread actually measure the information is not symmetric or asymmetric information between dealers and investors. The size of the Bid-Ask Spread shows how asymmetric information among market participants. To reduce the level of asymmetric information that market participants seek to obtain a certain signal that can be used as information to reduce the uncertainty that occurs. This study to analyze the influence of Firm Size, Stock Return dan Trading Volume on the Bid- Ask Spread the banking sector in the Indonesia Stock Exchange, The data from this research is secondary data sourced from Indonesian Capital Market Directory (ICMD) published the period 2000-2013 in the form of annual data. The analytical method used linear regression models: BAS it = b0 + b1FZ + B2R b3TVA it + it + e The test results obtained by some of the conclusions that the Firm Size significant effect on the Bid-Ask Spread. Stock returns significantly influence the Bid-Ask Spread. Trading volume has no effect on the Bid-Ask Spread. Firm Size, Stock Return dan Trading Volume are significant on the Bid-Ask Spread banking sector on the Indonesia Stock Exchange. For investors or potential investors who will invest in the stock market should make the banking Firm Size, Trading Volume and Stock Return as a reference in making investment decisions. For the next study for researchers to follow up on the Bid-Ask Spread stock can use other factors that increase the adjusted Rsquare, for example variant return, the closing price and leverage. Keywords: Firm Size, Stock Return and Trading Volume

Tipe Karya Ilmiah: Tesis (Masters)
Subyek: H Ilmu Sosial = Social Sciences > HB Economic Theory
Program Studi: Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Magister Manajemen S2
Depositing User: 92482094 . Digilib
Date Deposited: 10 Jun 2016 06:33
Last Modified: 10 Jun 2016 06:33
URI: http://digilib.unila.ac.id/id/eprint/22422

Actions (login required)

View Item View Item