REAKSI PASAR SAHAM DI BEBERAPA BURSA EFEK ASEAN TERHADAP PERISTIWA BRITAIN TO EXIT (BREXIT) DI EROPA (Even Study Pada Indeks Saham Indonesia, Malaysia, Singapura, Filipina, dan Thailand)

Kamilia, Kamilia Syaputra (2016) REAKSI PASAR SAHAM DI BEBERAPA BURSA EFEK ASEAN TERHADAP PERISTIWA BRITAIN TO EXIT (BREXIT) DI EROPA (Even Study Pada Indeks Saham Indonesia, Malaysia, Singapura, Filipina, dan Thailand). FAKULTAS EKONOMI DAN BISNIS, UNIVERSITAS LAMPUNG.

Preview	File PDF 1. ABSTRAK.pdf Download (9Kb) | Preview
	File PDF 2. SKRIPSI FULL.pdf Restricted to Hanya pengguna terdaftar Download (1475Kb)
Preview	File PDF 3. SKRIPSI FULL TANPA BAB PEMBAHASAN.pdf Download (1209Kb) | Preview

Abstrak (Berisi Bastraknya saja, Judul dan Nama Tidak Boleh di Masukan)

ABSTRACT THE REACTION STOCK MARKET IN SOME ASEAN EXCHANGE TO THE OCCURRENCE OF BRITAIN TO EXIT (BREXIT) IN EUROPE (Event Study On Stock Index Indonesia, Malaysia, Singapore, Philippines, and Thailand) By Kamilia Syaputra This research is an event study that aims to discover whether there is any empirical evidence of the ASEAN-5 capital market reaction to one of the political events in the world, namely the events Britain to Exit (Brexit) on June 23, 2016, by using indicator abnormal return and trading volume activity. Population in this research in the indices included in the capital markets in the respective countries of ASEAN-5 and the data used in this research are secondary data consists of daily stock prices, daily trading volume, and indices shares during the window period and the estimation period. The statistical test used to test the hypothesis is normality test, t-test, and paired samples ttest. The results of t-test showed that there are abnormal return is positive significant on some days around the date of the event, which means the market is responding to this event as an event that contains relevant information for investors, while the results of paired samples t-test proved that no significant differences in the average abnormal return period before and after the event. The results of t-test and paired samples t-test also showed that there were no significant differences in the average trading volume activity periods before, during, and after events. This marks the ASEAN-5 capital market reactions that occur when events Britain to Exit (Brexit) is only temporary and is not prolonged. Keywords: event study, Brexit, abnormal return, trading volume activity ABSTRAK REAKSI PASAR SAHAM DI BEBERAPA BURSA EFEK ASEAN TERHADAP PERISTIWA BRITAIN TO EXIT (BREXIT) DI EROPA (Even Study Pada Indeks Saham Indonesia, Malaysia, Singapura, Filipina, dan Thailand) Oleh Kamilia Syaputra Penelitian ini merupakan studi peristiwa yang bertujuan untuk menemukan bukti empiris ada atau tidaknya reaksi pasar modal ASEAN-5 terhadap salah satu peristiwa politik luar negeri yaitu peristiwa Britain to Exit (Brexit) pada tanggal 23 Juni 2016, dengan menggunakan indikator abnormal return dan trading volume activity. Populasi penelitian ini adalah indeks-indeks yang termasuk dalam pasar modal di masing-masing Negara ASEAN-5 dan data yang digunakan adalah data sekunder berupa harga indeks saham harian, volume perdagangan harian, dan indeks saham selama periode jendela dan periode estimasi. Uji statistik yang digunakan untuk menguji hipotesis adalah uji normalitas, uji-t dan uji paired sample t-test. Hasil uji-t menunjukkan bahwa terdapat abnormal return bernilai positif signifikan pada beberapa hari setelah tanggal peristiwa, yang berarti pasar merespon peristiwa ini sebagai peristiwa yang memiliki kandungan informasi yang relevan bagi investor, sedangkan hasil uji paired sample t-test membuktikan bahwa tidak terdapat perbedaan signifikan pada rata-rata abnormal return periode sebelum dan sesudah peristiwa. Hasil uji-t dan uji paired sample t-test juga menunjukan bahwa tidak terdapat perbedaan signifikan pada rata-rata trading volume activity periode sebelum, saat, dan sesudah peristiwa. Hal ini menandakan reaksi pasar modal ASEAN-5 yang terjadi ketika peristiwa Britain to Exit (Brexit) hanya bersifat sementara dan tidak berkepanjangan. Kata kunci : studi peristiwa, Brexit, abnormal return, trading volume activity

Jenis Karya Akhir:	Skripsi
Subyek:	> HB Economic Theory > HD Industries. Land use. Labor > HD28 Management. Industrial Management > HD Industries. Land use. Labor > HD61 Risk Management
Program Studi:	Fakultas Ekonomi dan Bisnis > Prodi S1-Manajemen
Pengguna Deposit:	4658051 . Digilib
Date Deposited:	22 Dec 2016 02:07
Terakhir diubah:	22 Dec 2016 02:07
URI:	http://digilib.unila.ac.id/id/eprint/24762

Actions (login required)

Lihat Karya Akhir