title: IDENTIFIKASI EFEK AKHIR PEKAN (DAY OF THE WEEK EFFECT)  PADA RETURN INDEKS KOMPAS-100 DI BEI PERIODE 2007.09-2009.12
creator: 0611021095, Suharti P Simarmata
subject:  
description: Abstrak    Penelitian ini bertujuan untuk melakukan pengujian pasar efisien bentuk lemah di  Bursa Efek Indonesia dengan fokus penelitian efek akhir pekan (day of the week  effect) pada indeks Kompas-100 periode 2007.09-2009.12. Dalam penelitian ini,  hipotesa yang diuji adalah diduga terdapat efek akhir pekan pada return indeks  Kompas-100 dan diduga tidak terdapat efek akhir pekan pada return indeks  Kompas-100. Penelitian ini menggunakan model TARCH-M (p,q) sebagai model  yang dapat menjelaskan adanya efek akhir pekan pada indeks Kompas-100  periode 2007.09-2009.12. Hasil penelitian menunjukkan ada efek akhir pekan  (day of the week effect) pada indeks Kompas-100 selama periode 2007.09 –  2009.12, seperti yang ditunjukkan oleh return pada hari senin lebih rendah dan  signifikan secara statistik dibandingkan dengan empat hari perdagangan lainnya;  dan return tertinggi diperoleh pada hari kamis.  Kata kunci : Efek Akhir Pekan (Day of The Week Effect), Hipotesa Pasar  Efisien, TARCH-M.  JEL Clasification : A11, C01, G14    Abstract    This study aimed to test a weak form of efficient markets in Indonesia Stock  Exchange with a focus on the weekend effect (day of the week effect) on the  Kompas-100 index during the period 2007.09-2009.12. In this study, the  hypothesis being tested is thought to have weekend effects on the return index  Kompas-100 and might not have the weekend effect on return index Kompas-100.  This study uses a model TARCH-M (p, q) as a model that can explain the weekend  effect on the index Kompas-100 during period 2007.09-2009.12. Results showed  that there is no weekend effect (day of the week effect) on Compass-100 index  during the period 2007.09 - 2009.12, as shown by the returns on Monday are  lower and statistically significant compared with the other four trading days, and  obtained the highest return on Thursday.  Keywords: Weekend Effect (Day of The Week Effect), Efficient Market  Hypothesis, TARCH-M  JEL Clasification: A11, C01, G14
date: 2010-02-05
type: Artikel
type: PeerReviewed
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/1/ABSTRACT.pdf
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/2/ABSTRAK.pdf
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/3/HALAMAN%20AWAL.pdf
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/4/I%20PENDAHULUAN.pdf
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/5/II%20TINJAUAN%20PUSTAKA.pdf
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/6/III%20METODE%20PENELITIAN.pdf
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/7/IV%20HASIL%20DAN%20PEMBAHASAN.pdf
format: text
identifier: http://digilib.unila.ac.id/19975/8/V%20KESIMPULAN.pdf
identifier:   0611021095, Suharti P Simarmata  (2010) IDENTIFIKASI EFEK AKHIR PEKAN (DAY OF THE WEEK EFFECT) PADA RETURN INDEKS KOMPAS-100 DI BEI PERIODE 2007.09-2009.12.  Digital Library.       
relation: http://digilib.unila.ac.id/19975/